近日，普洛斯产融科技与星展银行在数字供应链金融领域达成合作，共同为冻品产业链上的中小型进口贸易商提供普惠金融服务。
自21世纪初供应链金融的概念在我国出现以来，其涉足的领域越来越广、业务范围也越来越大，同时互联网技术的加入也为供应链金融发展带来了新的活力，互联网以其去中心化思维以及直接面向客户的优势，加上互联网获取信息的低成本性，使得供应链金融正在高速发展。
供应链金融在给中小微企业融资带来便利的同时，也出现了新的风险，因此有效进行风险管控，使供应链金融更好的服务实体企业，具有很强的现实意义。
01什么是供应链金融？
供应链金融横跨产业供应链和金融活动，是推动金融服务实体，尤其是解决中小微企业融资难、融资贵问题的重要战略途径。
供应链金融的核心在于加速供应链资金流，其持续发展要求供应链金融承担可持续的社会责任，帮助上下游有竞争力的中小微企业发展，绩效衡量标准应以战略收益和产业交易成本下降为准则。
通过与信息通信技术等高度融合，供应链金融发展日益高效、智慧化，科技赋能支撑了供应链金融的创新，尤其是对供应链金融的金融端进行系统化创新变革，形成了协同合作网络，构建了良好的合作生态，满足产业供应链差别化的价值诉求，促进产业供应链的持续发展要求。
02供应链金融的潜在风险
尽管供应链金融立足于产业基础提供金融服务，但是并不意味着它天然地就能规避风险。相反，当众多企业和金融机构大量涌入供应链金融领域，一旦供应链业务不能有效组织，出现信息不对称状况，违约和“爆雷”事件会层出不穷。目前供应链金融存在以下5类风险：
第一，通过虚构交易行为和物流行为实施套利、套汇和套税或者虚增营业收入和利润的风险；第二，开具虚假仓单或者重复质押仓单的风险；第三，通过关联方进行担保或者实施动产监管的自保自融风险；第四，凭借供应链业务或资产多渠道套取资金的风险；第五，开展一段时间的供应链金融业务后为扩大业绩或者实现上市而转做P2P等高利贷业务的风险。因此，打造供应链金融的风控能力成为供应链金融健康持续发展的关键。
03供应链金融风险控制的要点
建立完善的供应链金融风险控制体系，提升供应链金融风险控制能力，则必须采用有效的手段和措施保证贸易背景的真实性，一旦贸易行为、单证、交易对象等出现问题，必然产生巨大危机。因此，保证贸易背景真实性需要在供应链结构、流程和管理要素三个维度上进行有效的分析和把控。
供应链结构是多主体协同形成供应链的组织方式，包括网络结构和业务结构两个方面。网络结构是各方参与者在供应链网络中的位置，可以通过与核心企业的业务状态表现进行辨别，如与前几位供应商和客户的交易比例以及持续程度等。业务结构是参与者各方业务往来形成的债权债务关系，为有效控制供应链金融风险，必须合理设计业务结构，采用各种手段或组合化解可能存在的风险和不确定性，包括业务闭合性、业务的成长性（程度）、盈利结构、资产结构。
供应链流程是供应链运营过程中行为发生的先后顺序以及产生的结果。实现有效的流程管理，一方面要保证供应链流程实现收益流入与经营流出的匹配，重点关注交易的历史盈利率、品类覆盖程度、利息保障倍数、进项出项的状况等财务数据；另一方面供应链以及链上企业尤其是核心企业的管理流程是对供应链金融进行风险控制的有效手段，即保证管理的垂直化，使责任明确和流程可控，包括总资产周转、库存周转、风险控制手段、公司治理状态等。
供应链管理要素主要指的是供应链运营信息的获取和运用，包括信息的评价、创建、搜集、分析、传递、存储、运用和控制等，以解答“我们需要什么信息，如何运用这些信息，谁来为信息负责”等问题。有效控制供应链金融风险，需要充分利用供应链运营信息如对融资者及其关联方信息数据，完整了解供应链状况。
只有在全面把握以上供应链结构、流程和管理三要素后，才能使贸易背景的真实性得以反映，供应链金融才具备稳妥开展的基础，完善的供应链金融风险控制体系支撑供应链金融更好的服务实体企业。
来源|不二财经
达牛经授权转载